浔兴股份2022年年度董事会经营评述

时间: 2024-03-12 15:00:30 |   作者: 拉链头配件

  公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息公开披露》中零售相关业的披露要求

  公司控股子公司深圳价之链所属行业为跨境电子商务行业。随着互联网的加速渗透，国家政策的扶持及配套生态的完善，跨境电子商务行业市场规模持续增长。据网经社《2022年度中国跨境电子商务市场数据报告》显示，2022年中国跨境电子商务市场规模达15.7万亿元，较2021年的14.2 万亿元，同比增长10.56%。作为外贸新业态，近年来我国跨境电子商务持续快速增长，据海关统计，我国跨境电子商务进出口5年增长近10倍。2022年我国跨境电子商务进出口总额2.11万亿元，同比增长9.8%。其中，出口1.55万亿元，同比增长11.7%。但同时，国际地缘格局动荡、通胀压力持续高企、经济发展不确定性持续增加，主要出口地区居民消费信心和需求受到影响，特别是平台规则的变化，给跨境电子商务业带来新的挑战。

  目前，整体行业集中度仍然较低，企业平均规模偏小，在亚马逊平台垄断压力下之前优势有突出贡献的公司受到挑战。相较于国内Anker等一批具备较强实力的品牌电商企业，深圳价之链相对完善的跨境出口电商综合服务体系优势有所削弱。

  公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息公开披露》中纺织服装相关业的披露要求

  拉链行业作为纺织服装行业的配套子行业，发展受制于服装业，依赖于经济特别是消费景气度的回升。2022 年，在国内外市场需求疲弱、原材料成本高企、外贸环境更加错综复杂等风险因素的影响下，我国服装行业经济运行压力显著加大，总体呈现了持续放缓的发展形态趋势。根据国家统计局数据，2022 年全国3.6万户规模以上纺织企业营业收入和总利润同比分别减少0.9%和24.8%，营业收入利润率为3.9%；2022年全国限额以上服装、鞋帽、针纺织品类商品零售额同比减少6.5%，自3月以来增速持续为负；网上穿类商品零售额同比增长3.5%，增速较2021年放缓4.8个百分点。在宏观经济疲软、地理政治学冲突等复杂多变的外部环境下，我国服装行业在2021年恢复反弹后，于2022年再次面临较大压力。

  报告期，公司经营受到某些特定的程度影响，业绩有所下滑，但仍优于同行业大部分企业。

  作为国内拉链行业的头部企业，公司是全国五金制品标准化技术委员会拉链分技术委员会秘书处承担单位；是中国拉链国家标准及行业标准制定的组长单位；是国家级高新技术企业、首批国家知识产权示范单位、国家认定的企业技术中心、国家级企业专利工作交流站、全国知识产权示范创建单位，建有国家级实验室、博士后工作站、拉链学院等多级机构。企业具有福建、上海、天津、成都、东莞五大生产基地，是国内顶级规模、品种最多、规格最齐全的拉链制造企业；“SBS”品牌在业内享有盛誉，公司产品远销欧美、中东、非洲、东南亚的 70多个国家和地区，与众多国内外知名品牌建立了长期稳定的合作关系。

  价之链电商业务无自建销售平台，主要是通过亚马逊、Shopify独立站等第三方平台实现出口B2C销售，2022年通过第三方销售平台实现线万元，同比下降24.56%。

  价之链供应链采购部，主要负责在销商品、包装材料的采购、采购货款的支付、供应商关系的维护，保证价之链采购产品按时顺利的完成。价之链采购呈现小批量多批次的特点，依据市场情况提前备货。

  价之链通过大数据收集海量信息进行数据挖掘，发掘畅销产品。基于SAP HANA系统，价之链建立动态自修复销售预测模型和库存调配模型，不断的提高库存周转效率。价之链主要采购商品为家居产品和电子科技类产品，采购模式大致上可以分为计划性采购、新产品采购和零星采购。其中计划性采购主要是针对平台热卖品，采购部依照产品历史销售情况、用户点击量进行采购需求分析和备货；新产品采购由大数据精准定位选品，新产品部门对新产品做调研，并由供应商配合进行产品的优化定制；零星采购则在用户下达销售订单后，向供应商针对性采购。

  公司设立独立部门进行库存管理：计划部门负责配货计划与采购需求管理，物流部门负责库存运输管理，仓库部门负责库存管理。公司以SAP系统MRP及库存管理功能为基础，借助IT手段实现了订单管理、库存管理与销售平台的实时对接，从产品的采购需求直至销售到计算机显示终端，可完整地对存货流转全过程实施监控。日常经营过程中，公司实施精细化配货策略，严格依据产品可维持天数进行补货，对销售不达预期的产品，公司有单独的产品生命周期管理制度与流程做处理，在整改期结束时仍不能够达到预期目标的情况下，会提前结束该产品生命周期，以降价手段快速清理该产品的库存，有很大成效避免出现过期产品的情况。

  价之链主要使用亚马逊平台提供的仓储和运输服务：首先，价之链将商品通过一般贸易出口报关后，由指定物流服务商通过海运或空运运输到亚马逊海外仓库（FBA），一般海运周期为40-60天、空运周期为5-21天；客户在亚马逊平台下达订单支付后，由亚马逊仓储中心负责取件派送到计算机显示终端，一般2-5天能够实现派送。这种物流模式能够维持较低运输成本的同时，通过比国内直发更快的派送，实现客户满意程度的提升。

  价之链无自有物流，商品头程运输（从供应商至亚马逊FBA仓库和自有仓库）采用第三方物流公司运输模式。二程运输是从亚马逊FBA仓库和自有仓配送至客户。FBA仓库发货，通过亚马逊自有物流派送模式；自有仓发货，采用第三方物流公司运输。2022年共发生头程及二程物流支出4,660.05万元。

  公司价值53%以上存货存放于亚马逊FBA仓，主要分布在美国、欧洲、日本等地区，亚马逊对在库的商品收取较低的仓储费；另有价值47%的存货存放于公司在英国、美国、日本租用的临时周转仓，按实际存放的商品体积和寄存天数支付仓储费。2022年共发生仓储费用1,092.89万元。

  价之链电商业务所售产品均为自有品牌，2022年自有品牌商品出售的收益为39,288.86万元,相比2021年同比下降24.56%。自有品牌商品类别涵盖家居生活用品、保健美容产品、3C电子科技类产品、汽车周边产品、别的产品等多个领域，2022年以上五大品类收入分别为9,161.36万元、13,773.98万元、12,543.31万元、2,102.7万元、1,707.5万元，分别占全年电商业务收入总额的23.32%、35.06%、31.93%、5.35%、4.35%。

  公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息公开披露》中纺织服装相关业的披露要求

  公司专门干拉链、精密模具、金属和塑料冲压铸件的研发、生产和销售；主营金属、尼龙、塑钢三大系列的各种码装和成品拉链，各种规格型号的拉头和拉链配件等产品。公司条装拉链主要采取订单式生产模式，公司依据客户订单进行打样，经客户确认后安排生产；码装拉链的生产主要是根据年初制定的生产计划进行，且每季度依据市场情况做调节；纽扣主要是采用外购方式，公司负责一部分模具的设计和质量控制。正常的情况下，公司会依据市场预测、生产能力和库存状况生产少量常规产品作为库存，以提高交货速度，并充分的发挥生产能力，提高设备利用率。公司产品以中高档拉链为主，主要销售对象为服装、箱包、体育用品生产商等企业。产品通过直销模式销售给全球服装、箱包等终端客户。

  报告期内，公司核心竞争力未出现重大变化。拉链业务核心竞争力大多数表现在技术、品牌、产品设计、营销网络、产业集成、管理团队等方面，坚持创新驱动，注重研发投入和成果转化为公司发展注入活力；跨境电子商务出口业务核心竞争力大多数表现在“品牌电商+电商软件+电商社区”协同、电商社区服务、“精品化、品牌化”的产品运营、先进的IT管理系统等方面。

  2022年，受国际政治环境和经济波动影响，国内市场需求疲弱，原材料成本高企，行业竞争加剧。面对市场需求和经营环境等诸多不确定因素，公司在董事会的领导下，直面挑战，不断强化精益化管理措施，夯实内部基础，提升内部管理上的水准和效率。但受外部环境冲击，报告期公司业绩仍受较大影响。

  报告期，公司实现营业收入21.12亿元，同比下降6.6%，其中：拉链业务实现营业收入17亿元，同比下降0.71%，跨境电子商务业务实现营业收入4.12亿元，同比下降24.91%；公司实现总利润5,690.16万元，同比下降58.55%，其中：拉链业务实现总利润1.25亿元，同比下降14.82%，跨境电子商务业务本期总利润-6,847.02万元，同比下降592.38%。2022年度实现归属于母企业所有者的净利润8,159.58万元，同比下降35.31%。

  详见本报告第三节之“一、报告期内公司所处的行业情况”及“二、报告期内公司从事的主要业务。

  2023年，面对内外不确定因素，挑战与机遇并存，公司将持续强化精益化管理，加强信息化建设，实现资源优化配置，夯实内部管理基础；深化落地实施三大营销战略等举措。公司计划拉链业务实现营业收入增长8%；跨境电子商务业务实现扭亏为盈。

  公司一直努力识别各类风险，积极采取应对措施，规避和降低风险。公司提醒投资者谨慎关注包含但不限于以下列示的公司面临的风险。

  截至本报告期末，控制股权的人天津汇泽丰持有公司股份8,950万股，占公司总股本的25%，已全部被司法冻结。未来，若控制股权的人天津汇泽丰所持有的公司股份被司法处置，存在公司控制权的变动风险。

  应对措施：公司将持续重视以上事项的进展情况，严格按照交易所的相关规定及时履行信息公开披露义务；并将持续督促、配合相关股东及实际控制人履行相关报告和公告义务。

  公司于2018年10月25日收到中国证监会《调查通知书》（深专调查通字20181076号）。因公司涉嫌信息公开披露违法违规，根据《中华人民共和国证券法》的有关法律法规，中国证监会决定对公司立案调查。若公司存在重大违法强制退市情形,公司股票可能被深圳证券交易所实施退市风险警示。截至本报告披露日，与调查相关联的实际控制人的刑事案件已有结论（详见公司2022-012号公告）中国证监会调查工作仍在进行中，公司尚未收到中国证监会就上述立案调查事项的结论性意见或决定。

  应对措施：在调查期间，公司积极努力配合中国证监会的调查工作，及时履行信息公开披露义务，保障公司各项生产经营活动正常。

  经过三年的不懈努力，公司赢得了业绩承诺补偿仲裁的全面胜诉，维护了公司和全体股东的利益。但由于甘情操、朱玲夫妻隐匿财产、避居境外，拒不执行生效裁决；除已执行的1.29亿银行存款、正在执行的质押给公司的31.337%价之链股权、甘情操持有的2126036股公司股票为重庆公安局查封冻结三项资产外，公司不掌握业绩补偿方其他财产信息，对进一步执行构成障碍。

  应对措施：公司董事会专门成立追款小组，委托专业律师，积极查找甘情操、朱铃夫妻的财产。

  随着美国对外贸易政策的调整，以及中美贸易的不确定性，加之局部冲突延续，全球经济复苏仍然面临巨大的挑战；从国内市场看，经济发展形势依然复杂严峻，经济下降带来的压力仍然较大。宏观经济的波动可能会给公司未来的经营带来一定的不利影响。

  应对措施：公司将加强对宏观经济发展形势和行业发展的新趋势的研判，及时优化调整经营策略，稳定经营基本面。

  公司生产用原材料主要为为聚酯切片、涤纶丝、锌合金、铜丝等，受大宗商品、汇率等因素影响，价格波动比较大。如果原材料价格持续上涨，将导致公司生产制造成本上升，并有可能降低公司的产品营销售卖毛利水平。应对措施：为规避原材料价格波动风险，公司一方面通过合理调配采购和库存等方式，减少价格波动和库存风险；一方面致力于标准化建设，提升一次性合格率，提高利用效率，严控生产所带来的成本。除上述基本避险措施外，公司还通过开展期货套期保值业务，提前锁定主要原材料的相对有利价格，减少因原材料价格波动造成的产品成本波动，保证产品成本的相对稳定。

  公司是典型的劳动密集型企业。受人力资源成本的影响较大，不可避免地面临人力资源成本上升带来的经营压力增大的风险。

  应对措施：公司将通过持续推行精益化管理，提高效率，降低对“人工”的过度依赖，消化人力资源成本上升的压力。

  公司跨境电子商务业务主要是通过亚马逊、速卖通、shopify、EBay等第三方平台实现出口B2C销售。其中，亚马逊是最主要的电商销售平台。公司跨境电子商务业务在某些特定的程度上存在对亚马逊等第三方电子商务平台的依赖。如果第三方平台销售政策、销售及流量分配原则等发生较大变化，未能及时作出调整经营策略，将会给公司跨境电子商务业务经营产生不利影响。

  应对措施：针对上述风险，公司将探索新的平台及业务模式，降低平台依赖风险。

  公司跨境电子商务业务，主要以美元等外汇进行结算、美国市场占比较高。未来若人民币持续升值，特别是人民币兑美元的升值，将产生汇兑损失。

  应对措施：公司将重视汇率变动趋势，建立汇率风险防范机制，灵活运用结算方式来进行换汇支付货款；未来需要时可能将择机采用外汇期货套期保值、外汇期权交易等外汇市场交易的衍生金融工具对冲汇率风险。

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